贵阳银行收到监管工作函背后：多个领域面临待解的难题

近日，贵阳银行（601997.SH）发布公告称，近期收到上交所《关于贵阳银行股份有限公司2023年年度报告的信息披露监管工作函》（以下简称《监管工作函》），要求公司作出书面回复，并履行信息披露义务。贵阳银行据此进行回复并公告。

这还是近两年来首家收到交易所下发监管工作函的上市银行，无疑会格外引人注目。此外，贵阳银行在多个业务领域面临诸多棘手问题，也引发市场广泛关注。

据贵阳银行公告披露，近期上交所监管工作函的内容主要指向几个方面：经营业绩波动、信贷资产质量变化及存款结构调整。

该行2023年年报显示，营收降至150.96亿，降幅3.5%，归母净利润跌至55.62亿，降幅8.92%，上交所特别要求银行解析利息净收入变动背后规模与利率的双重作用。

此外，信用减值损失结构方面，贷款减值损失激增35.58%，而金融投资减值骤减58.54%，银行需阐述变动依据。不良贷款率升至1.59%，拨备覆盖率滑落至244.50%，揭示资产质量和风险抵补能力存在隐忧。

尤其值得注意的是，报告期末，该行次级类贷款和可疑类贷款迁徙率分别为94.71%和96.61%，较上年期末50.66%和90.14%的迁徙率水平均有显著增长。

贷款分类迁徙率显著抬升，尤其是次级与可疑类贷款，上交所要求贵阳银行说明迁徙相关变动的合理性。

存款方面，吸收存款增长乏力，低于贷款增速，且存款期限结构变动，定活比上升至1.84，表明存款策略调整及潜在经营风险，上交所要求银行全面评估影响并预警。

截止公告发布日，贵阳银行已就监管工作函所提问题逐一进行回复，并于7月5日发布了修订版2023年年报。

不过仅以数据变化情况来看，至少折射出几个问题：

信用减值损失结构反差显著，特别是贷款减值大增与投资减值剧减，多少反映了风险管理的不足。

不良贷款率上扬及拨备覆盖率下滑，长期来看，未来风险抵补能力必然也会受到影响。

存款结构变化，尤其是定活期存款比例上升，通常意味着资金成本上升，这对银行盈利水平也会带来不利影响。

事实上，除了此次收到交易所的监管工作函，贵阳银行今年以来一直挺受市场关注。

今年2月，国家金融监管总局遵义分局公开的处罚信息透露，贵阳银行遵义分行因“虚增存贷款”违规行为遭35万元罚款，该行前行长助理亦被罚5万元。

此番罚款虽额度有限，但考虑到遵义分行作为贵行最大分支行却曝出此类问题，不禁引发外界对其资产数据真实性的忧虑。尤为引人注目的是，罚款事件后不久，遵义分行曝出超16亿不良贷款。

据贵阳银行2月相关公告，该笔不良贷款涉及16套房屋作抵押、“世界铜王”王文银等人作担保的16亿银行信贷未能如期收回。随着楼市下行，房价下跌，抵押物即便银行如期卖出，恐怕也很难完全避免损失。

贵阳银行公告显示，贵阳银行双龙航空港支行因16亿银行信贷未能如期收回，正在起诉贵州国际商品供应链管理有限公司，目前该案已获法院受理，该行也已对相关资产计提了相应减值准备。

尽管贵阳银行预计诉讼事项不会对本期利润或期后利润产生实质性影响。但事实上，这笔16亿多的金额已经超过贵阳银行今年一季度的净利润（15.64亿）。

近期，多家银行系金融租赁公司接连“吃”到了监管的大罚单。其中就包括贵阳银行系的贵银金融租赁有限责任公司，罚款金额90万元。违法违规行为包括：以所有权存在瑕疵的财产和不宜变现的公益性资产作为租赁物；新增构筑物作为租赁物不符合监管要求；租后管理不到位，融资租赁款被挪用。上述行为暴露出公司在资产管理与合规执行上的重大缺陷。

有趣的是，有投资者向贵阳银行询问，“公司有无贷款给恒大和碧桂园”，该行表示“截至目前，恒大和碧桂园在本行无贷款余额。”但据中国裁判文书网信息，贵银金租有申请执行的案件中，被执行人即包括贵阳恒大童梦天地旅游发展有限公司、贵阳恒大童世界旅游开发有限公司、中国恒大集团融资租赁合同纠纷一案，涉案金额本息合计超过2亿元。

当然，贵银金租与恒大系公司诉讼所涉及的执行金额，确实不等于恒大在该行的贷款余额。但两者在一定程度上属于同一评判范畴，即都有可能对贵阳银行及旗下子公司贵银金租的资产造成减值风险。

那么贵阳银行是否有义务向投资者披露相关信息？类似的融资租赁合同纠纷对贵阳银行及贵银金租的财务状况和风险管理有何具体影响？这些问题都有待进一步厘清。

2022年，贵阳银行成都分行因被举报涉及“以贷转存”行为，陷入舆论焦点。四川银保监局调查确认该分行存在以贷转存及违规办理银行承兑汇票业务问题，暴露出该行部分分支行存在的存贷款虚增现象。

“以贷转存”等问题，究其原因或与揽储能力薄弱有关，迫使银行采用非常规手段，如贷款给对公账户再转为对公存款，以应对存款增长困境。

而从贵阳银行近期的财务报表来看，仍可看出该行近年来存款与贷款增长动力不足，尤其是存款增长疲软的问题。此外，存款结构中对公存款增长迟滞，定期存款占比超过60%，显示该行揽储能力仍然较为薄弱。

此外，贵阳银行在2023年年报中因未充分披露报告期内遭受行政处罚及前董秘董静因关联交易管理疏漏受罚的情况，引发市场对其信披合规性的质疑。董事长张正海代行董秘职责已远超规定的6个月期限，新任董秘李虹檠的任职资格迟迟未获监管核准，背后原因何在？

看来，对于贵阳银行来说，提升内控及合规管理的水平，仍然是一个长期的命题。